مادوف - یک طرح پونزی قرن بیست و یکم

برنارد مادوف یک کلاهبرداری چند میلیارد دلاری را انجام داد که سرمایه گذاران در سراسر جهان را برای ده ها سال تا زمان دستگیری وی در دسامبر 2008 انجام داد. کلاهبرداری مادوف بسیاری را به ویرانی مالی سوق داد و نام وی اکنون مترادف با آنچه بسیاری از بزرگترین طرح های پونزی در تاریخ می دانند ، مترادف است.

آنچه هر سرمایه گذار باید بداند این است که طرح های پونزی ، حتی به اندازه مادوف گسترده ، اگر علائم هشدار دهنده را بدانید ، تشخیص آن نیز دشوار نیست. چند اقدام ساده می تواند به سرمایه گذاران کمک کند تا تأثیر بالقوه ویرانگر یک طرح کلاسیک پونزی را کنار بگذارند.

طرح پونزی چیست؟"طرح پونزی" ، که به نام چارلز پونزی در سال 1920 نامگذاری شده است ، یک پولی است که سرمایه گذاران قبلی با بودجه ای که توسط سرمایه گذاران بعدی داده می شود ، پرداخت می شود. در یک طرح پونزی ، ادعاهای سرمایه گذاری های اساسی جعلی است. در صورت وجود ، دارایی های فیزیکی واقعی یا سرمایه گذاری های مالی بسیار اندک است. با افزایش تعداد کل سرمایه گذاران و عرضه سرمایه گذاران بالقوه جدید ، پول کافی برای پرداخت بازده وعده داده شده و سرمایه گذاران را که سعی در پرداخت پول دارند ، پوشش نمی دهد. حباب پونزی هنگامی که هنرمند Con به سادگی نمی تواند از پرداخت های لازم پیروی کند ، ترکید. در بسیاری از موارد ، مرتکب پول سرمایه گذاری را صرف هزینه های شخصی ، کاهش بودجه و تسریع در پشت سر هم حباب کرده است.

پرونده Madoff برای ده ها سال ، سرمایه گذاران مادوف بازده سالانه مداوم و پایدار را از طریق اظهارات پیچیده ، ساختگی حساب و سایر مستنداتی که به سرمایه گذاران ارائه شده بود ، دریافت کردند تا آنها را متقاعد کنند که پول آنها در سرمایه گذاری های واقعی قرار گرفته است. این سرمایه گذاری ها "به نظر می رسد" قانونی است ، به ویژه برای افرادی که پرداخت می کنند. اما در واقعیت ، هیچ سرمایه گذاری واقعی و بازده واقعی وجود نداشت. مادوف سرمایه گذاران اولیه "بازده" را با پولی که وی را با جریان مداوم سرمایه گذاران جدید فراهم کرده بود ، پرداخت کرد.

در سال 2008 ، با شروع اقتصاد جهانی ، تعداد زیادی از سرمایه گذاران مادوف به پول نیاز داشتند و شروع به درخواست پول نقد در سرمایه گذاری خود کردند. این زمانی است که طرح پونزی مادوف پشت سر هم قرار گرفت - او پول کافی برای پوشش درخواست های سرمایه گذاران خود نداشت و پول سرمایه گذار جدید در رکود اقتصادی پیدا شد.

چگونه می توان در برابر طرح های پونزی محافظت کرد

• از وعده های بازده غیرواقعی مراقب باشید. این شاید ساده ترین راه برای کشف کلاهبرداری پونزی باشد. هر سرمایه گذاری قانونی شامل ریسک است. ضمانت های بازده غیر واقعی یک نشانه هشدار دهنده روشن است. اما ارائه بازده 10 درصدی ثابت برای ده ها سال ، همانطور که مادوف گفته می شود ، اگر غیرممکن باشد ، غیر واقعی است."خیلی خوب برای درست بودن" باید یک پرچم قرمز در نظر گرفته شود.
• متنوع - همه چیز. تمام تخم های خود را در یک سبد قرار ندهید. نه تنها دارایی های خود بلکه مدیران پول ، حساب ها و موسسات مالی خود را نیز متنوع کنید. گسترش پول شما در معرض مشکلات مالی هر یک از موسسات قرار خواهد گرفت. قربانیان پرونده مادوف که پس از کلاهبرداری از نظر مالی پایدار بودند ، کسانی بودند که تنها درصدی از دارایی های خود را با مادوف سرمایه گذاری می کردند ، نه کل پس انداز زندگی آنها.
• به تنها شهرت یا کلمه دهان اعتماد نکنید - سرمایه گذاری خود را درک کنید. هنرمندان CON متخصص در ساخت شبکه های اعتماد هستند و باعث می شوند سرمایه گذاران فکر کنند که در یک سرمایه گذاری داغ "در داخل" قرار می گیرند. بسیاری از قربانیان مادوف سرمایه گذاری کرده اند زیرا افرادی که آنها می شناختند و به آنها اعتماد داشتند ، مانند دوستان و حتی اعضای خانواده ، آنها را ترغیب کردند که این کار را انجام دهند. اگر کسی به شما یک نکته "داخل" می دهد ، فقط پول خود را تحویل ندهید.
• v جزئیات سرمایه گذاری را بریزید. سؤالات مفصلی در مورد سرمایه گذاری ها و کسانی که سرمایه گذاری ها را می فروشند بپرسید و قبل از سرمایه گذاری پاسخ های واضح و مستقیم دریافت کنید. در مورد Madoff ، به مشتریان گفته شد كه استراتژی سرمایه گذاری اختصاصی بوده و فاش نمی شود. اگر سرمایه گذاری ها با جزئیات برای شما توضیح داده نشده است ، دور شوید. اگر سرمایه گذاری را درک نمی کنید ، سرمایه گذاری نکنید.
• حسابرسانحسابرس را بررسی کنید ، یا از مشاور مالی خود بخواهید تا حسابرس هر صندوق یا شرکت را برای شما بررسی کند. حسابرسان صورتهای مالی شرکت ها و صندوق های سرمایه گذاری را امضا و تأیید می کنند. سرمایه گذاران به این گزارش های حسابرسی متکی هستند زیرا حسابرسان مسئولیت نادرستی دارند. یک شرکت سرمایه گذاری قانونی که مدیریت چند میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت را دارد ، از یک شرکت حسابرسی معتبر و شناخته شده ملی استفاده می کند. در پرونده مادوف ، با بیش از 50 میلیارد دلار بودجه مورد نظر ، این واقعیت که حسابرس ناشناخته بود ، هاردو-سازگار بود و فقط سه کارمند گفته شده مسئول بررسی چنین نمونه کارها گسترده باید پرچم قرمز برای سرمایه گذاران باشد.
• بررسی سابقه. برای تعیین اینکه آیا افراد و شرکت هایی که سرمایه گذاری را می فروشند به درستی در ایالت/استان شما ثبت شده اند، با تنظیم کننده اوراق بهادار ایالتی/استانی خود تماس بگیرید. به یاد داشته باشید، هر کسی که یک اوراق بهادار می فروشد باید ثبت نام کند. اگر مروج می گوید معاف است، با تنظیم کننده خود پیگیری کنید تا ادعا را تأیید کنید. همچنین می توانید هنگام تماس، سابقه شکایت مروج را بررسی کنید.
• تقلب را گزارش کنیداگر قربانی یک طرح پونزی هستید، با تنظیم کننده اوراق بهادار ایالتی/استانی خود تماس بگیرید. رگولاتورهای محلی اوراق بهادار می توانند این موضوع را بررسی کنند و تماس شما ممکن است به دیگران کمک کند تا قربانی همان کلاهبرداری نشوند.

اطلاعات تماس با کلیه رگولاتورهای اوراق بهادار ایالتی و استانی در اینجا موجود است.

تهیه شده توسط گروه اطلاع رسانی واکنش سریع بخش آموزش سرمایه گذاران ناسا در سال 2009.